经济面临下行压力，企业信用风险陡然加剧，银行业不良贷款持续上升。除了周期性原因，产能过剩行业企业、“僵尸企业”和低效行业企业也占用着大量信贷资源，侵蚀银行的信贷资产。抽贷、压贷还是继续支持？银行需要火眼金睛甄别行业和企业，清退“僵尸企业”，严守风险底线，同时增加对新兴产业的支持，有加有减，有扶有控，在增减之间稳定金融秩序，化解风险。
近日，本报记者赴山东、浙江、广东等地，对银行助力供给侧结构性改革的新做法进行了探访。
债委会改变过去银行各自为战、互相掣肘的被动局面
肥矿集团是山东省属大型国有煤炭企业，在以重工业为主的山东曾经风头强劲。企业投资快速扩张，融资规模开始膨胀。然而自2012年以来，煤炭价格大幅下降，产品销售和资金回笼不畅，加之人员负担加重，企业出现严重经营困难和财务危机。到2015年年末，集团的总资产规模达182.1亿元，而此时的负债总额高达179.2亿元。
面对银行金融债权可能大量损失的风险，山东银监局指导10家债权银行共进退，组建了债权人委员会，对集团资产的真实情况进行清算，为企业施诊把脉。
全盘“解剖”后，债委会发现，肥矿集团虽然目前经营困难，但仍有大量可持续经营的优质资产和不少先进的管理经验。眼前的困难主要是因为前期扩张太快，企业债务负担过于沉重，在行业周期下行期，盈利难以覆盖负债。因此银行协调一致，同意对肥矿集团进行债务重组。
经过40多次谈判，债委会和企业达成一致，最终决定剥离优质资产成立新公司，99.5亿元银行债务由新公司、肥矿集团和企业股东山东能源集团分别承接，在未来8—13年内逐步偿还，银行对债务实行优惠利率。
完善公司治理、深化国企改革需同步进行。肥矿集团增强企业内部管理，逐步分流职工，关闭落后产能45万吨/年。改革重组完成后，企业轻装上阵，每年预计盈利1.8亿元，经营现金流将达4.8亿元，企业和银行实现双赢。
债委会是当前银监会引导银行业化解金融风险的重要抓手。2016年年初，银监会启动债委会制度，要求对债务规模较大的困难企业，由3家以上债权银行业金融机构发起成立债权人委员会，按照“一企一策”集体研究增贷、稳贷、减贷、重组等措施，有序开展债务重组、资产保全等相关工作，帮扶困难企业走出窘境。以山东为例，截至2016年年末，山东银监局已组建债委会1138家，涉及授信额度3.12万亿元，贷款余额1.51万亿元。
“一家企业的债务全貌是什么样的？风险有多大？如何施诊？都需要贷款银行共进退、同担当，凝聚合力。”浙江银监局副巡视员张有荣说，债委会改变了过去银行各自为战、互相掣肘的被动局面，同气连枝，协同推进企业破产重整进程，企业和银行、银行和银行之间实现信息共享，稳定了企业整体授信和预期。
监管部门在其中穿针引线。“债委会不仅是为了救活企业、保护债权，也要处置‘僵尸企业’。债委会介入企业债务重组的过程中，监管部门像‘筋骨’，汇聚、协调各方利益诉求，否则银行就可能犹如一盘散沙，难以形成合力。”广东银监局副局长任庆华说，实际上，债务重组过程就是重新优化企业贷款期限和结构的过程，能帮助企业进行产业整合，盘活信贷存量、拓展融资空间。
找到源头，摸清“传染”方向，化解担保链风险
让关联企业联保、联贷曾被认为是分散银行信贷风险的手段，然而当风险来袭，这一手段非但没有化解风险，反倒成了风险爆发的“导火索”，一家企业出现危机，往往会拖垮关联企业，引发连锁反应。
“企业之间互联互保关系往往错综复杂，环环相扣，圈圈相连，相互交织。”浙江绍兴银监分局副局长杨维君说，单家企业风险恶化极易扩散，引发多米诺骨牌效应，波及正常经营的企业，影响整体市场风险。
为了描绘出企业之间复杂的关联图表，绍兴银监分局在浙江银监局指导下，研发担保圈识别系统（GRIT），通过大数据分析能自动生成多家企业之间担保状况全貌和互保关系，找到担保圈中的核心企业，分析出风险“传染”的方向，这样才能找到化解风险的“关节点”，对症下药，建立有效的债务隔离机制。
“由于债权行进入的时点不同，风险缓释程度不同，可能的损失额度不同，债委会中银行的诉求存在差异，措施会有很大差异，特别是异地银行协调起来就更难了。”杨维君说，他们采用授信聚拢法稳住信贷，让希望退出的银行收回信贷，由当地银行自愿进入补上贷款“窟窿”。这些都是基于市场化原则，由银行自己决定。
浙江雅迪纤维有限公司正是受益于此。2012年，雅迪担保的两家企业经营不善，面临资金链断裂危机，作为企业最大担保方，雅迪先后承担下担保企业的银行贷款3.3亿元，支付银行利息超过6000万元。这时不少银行看到企业债务陡增，资金压力巨大，想要抽回贷款。
2015年5月，在部分银行收回贷款的情况下，中行诸暨支行对其新增信用贷款1.83亿元，并由中行绍兴分行牵头成立债权人委员会，协调各家银行对雅迪授信做到3年内“不抽贷、不压贷、不延贷”，在政策范围内给予基准利率或上浮不超过10%的优惠定价，与企业共渡难关。
截至2016年6月末，雅迪授信银行减少8家，贷款降为7.14亿元，同比减少3.11亿元，企业债务负担逐步减轻。
化解风险，更要适度授信。浙江银监局鼓励银行业加大对企业直接融资的综合化服务力度，降低间接融资杠杆率。目前，浙江直接融资占比约为40%，比全国高近16个百分点。截至2016年10月，浙江工业企业负债率为56.3%，较年初下降了1.3个百分点。
盘活沉淀的信贷资源，支持新兴科创企业和小微企业
有减有加，有控有扶。防风险，在去杠杆的同时，银行业盘活沉淀于低效领域的信贷资源，将腾挪出的资金更多投向新兴的科创企业、小微企业和“三农”。
山东兰剑物流科技公司是一家物流整体解决方案提供商，为18个行业提供个性化、高效的自动物流线。随着业务量不断扩大，深入的行业企业也越来越多，兰剑每年需要有巨大的研发投入。“此前我们服务的行业回款周转期快，企业资金压力不大。现在合作的行业越来越多，研发费用投入每年快速递增，靠企业自身积累已远远不够。”兰剑物流总经理张小艺说，但是作为一家高科技企业，“轻资产”的天生弱点导致其在申请贷款时，无法向银行提供足额有效的抵押或担保。
齐鲁银行了解到企业融资需求后，主动联系企业给予300万元贷款，并逐步扩大授信规模，目前提供给企业的信用贷款额度已达500万元，企业发展迈入新阶段。
小微企业历来是信贷投放的薄弱环节，如今银行利用大数据技术提升小微企业服务能力，补齐服务短板，降低融资成本。浙江台州银行的微信分行，让营销和服务嵌入“朋友圈”，客户只要动动手指就能申请贷款，不仅贷款方便了，贷款成本也降下来了。以浙江为例，2016年10月末，浙江银行业对小、微企业贷款平均利率为5.98%和6.6%，分别较2015年同期下降0.73和0.6个百分点。